iNAV® (Indicative Net Asset Value) – Der Wert Ihrer ETF’s und Investments-Fonds. Jederzeit. In Echtzeit.
Durch den iNAV®-Berechnungsservice der Deutschen Börse hat jeder Marktteilnehmer jederzeit eine detaillierte Momentaufnahme seines Fondvermögens zur Verfügung. Im Auftrag von Emittenten werden u. a. fortlaufend die iNAV®-Werte von Exchange Traded Funds (ETFs) berechnet, die an nationalen oder internationalen Börsen gelistet sind.
Der iNAV®-Wert eines Fondsanteils ergibt sich aus der Division des Fondsvermögens durch die Zahl der umlaufenden Anteile. Der Berechnung liegen Realtime-Kurse der wichtigsten Börsenplätze sowie die täglich aktualisierten Fonds-Zusammensetzungen zugrunde.
Der iNAV®-Service ist nicht auf indexbasierte Fonds beschränkt. iNAVs können auch für Investmentfunds, Hedge-Fonds, Versicherungs-Portfolios sowie für jedes individuelle Portfolio in jeder Anlageklasse und jeder Währung gerechnet werden. Die iNAV®-Berechnung schafft Transparenz und Vergleichbarkeit. Ihre Anwendungsmöglichkeit ist vielschichtig: Sie reicht von der Berechnungsüberwachung der Market-Maker im Handel und der Preisfeststellung für Fondsanteile über die Unterstützung des Risikomanagements institutioneller Investoren bis hin zur Unterstützung von Privatanlegern bei Kaufentscheidungen.
Zurzeit berechnet die Deutsche Börse iNAV® u. a. für ABN AMRO Bank N.V., AXA Funds Management S.A., BETA1 ETFund plc, Deutsche Bank AG, Barclays Deutschland AG, UBS AG, Lyxor Asset Management S.A. und PowerShares Exchange Traded Funds. Nettoinventarwerte werden für viele Xetra Funds, inklusive Index Trackers (ETFs) und aktiv verwaltete Fonds (Xetra Active Funds) berechnet.
Neben Fonds auf nationale Indizes wie DAX®, DivDAX® oder eb.rexx® Government Germany, sind auch Fonds auf Dow Jones China Offshore 50SM, iBoxx® € Liquid Sovereigns, Jim Rogers International Commodity Index® oder MSCI WorldSM enthalten.
iNAV®-Berechnungen können an jedem EZB-TARGET Kalendertag in der Zeit von 8.00 bis 22.15 Uhr CET in folgenden Berechnungsintervallen durchgeführt werden: sekündlich, 15 sekündlich oder alle 60 Sekunden. Die iNAV®-Werte werden über CEF® Core in dem Informationsprodukt Deutsche Börse-Indizes bzw. über alle Informationsanbieter verteilt und zusätzlich auf den Xetra®-Handelsbildschirmen und der Website der Deutschen Börse angezeigt.